L’agence Bloomberg a déclaré que les États du Golfe ont injecté des dizaines de milliards de dollars dans des accords internationaux, par l’intermédiaire d’entreprises soutenues par l’État. Et ce, dans le but de diversifier leur économie et d’acquérir davantage de poids à l’échelle mondiale.
Bloomberg a indiqué qu’en plus des milliards de dollars injectés dans les fonds d’investissement souverains, des entreprises dirigées par les gouvernements des Émirats arabes unis et saoudiens, dont beaucoup bénéficient du soutien de fonds patrimoniaux, ont participé à des transactions d’une valeur d’au moins 50 milliards de dollars cette année, dans divers secteurs tels que les communications, les sources d’énergie renouvelables et les Jeux vidéo. Bien que cette vague d’investissements mondiaux avec des fonds souverains soit susceptible de se poursuivre, on s’attend également à ce que davantage d’accords stratégiques soient conclus par l’intermédiaire de grandes entreprises de la région riche en énergie, comme la société d’énergie propre Masdar à Abu Dhabi, l’Emirates Telecommunications Group et la Société minière saoudienne. Retour sur la situation des pays du Golfe.
Ambitions internationales
L’agence a évoqué l’achat cette semaine de Pure Health, détenue majoritairement par le fonds souverain d’Abu Dhabi, pour l’un des plus grands exploitants d’hôpitaux indépendants du Royaume-Uni, dans le cadre d’une transaction d’une valeur de 1,2 milliard de dollars.
Aviles, une société de location d’avions appartenant au Fonds d’investissement public d’Arabie saoudite, a accepté de racheter les activités de financement aéronautique de Standard Chartered pour 3,6 milliards de dollars.
Ce changement dans la négociation des accords met en lumière la manière dont les États du Golfe cherchent à réaliser leurs immenses ambitions internationales. Et ce, en créant de grandes entreprises mondiales, alors que les opportunités d’expansion intérieure sont limitées, comme l’indique Bloomberg.
Ces mesures s’inscrivent dans le cadre de plans plus larges visant à attirer les investissements et la technologie, ainsi qu’à créer de nouvelles industries et capacités de fabrication. Cette stratégie simule ce qu’ont fait des pays comme la Corée du Sud, où ses entreprises, dirigées par Samsung Electronics, sont devenues des noms notoires dans la plupart des pays du monde.
En outre, au cours de l’année écoulée, de nombreux négociateurs dans le monde se sont tournés vers les fonds souverains du Golfe, qui contrôlent collectivement pas moins de 3 000 milliards de dollars d’actifs, comme source majeure de financement, à un moment où les autres sources de financement ont diminué.
Le taux de transactions au Moyen-Orient a augmenté de 39 % l’année dernière, tiré par les fonds souverains et leurs filiales dans la région, selon un rapport publié par Bain & Co. A un moment où l’on constate une baisse de 12 % des prix mondiaux des activités de fusions et acquisitions.
Bloomberg a déclaré que les banquiers de Wall Street passent désormais plus de temps à nouer des relations avec certaines des plus grandes entreprises de la région du Golfe, plutôt que de concentrer tous leurs efforts sur les fonds patrimoniaux.
L’agence a ajouté : « À Abou Dhabi, qui gère environ 1 500 milliards de dollars de richesse souveraine, à travers des fonds tels que l’Abu Dhabi Investment Authority et la Mubadala Investment Company, l’expansion internationale est motivée par l’ambition de la famille au pouvoir Al Nahyan, en particulier de Tahnoun ben Zayed Al Nahyan. »
Diversification
À leur tour, les entreprises publiques d’Arabie saoudite se renforcent en saisissant des transactions à l’étranger. En avril, la société Saudi Telecom a fait sa première apparition en Europe en acceptant d’acheter un portefeuille d’actifs de tours au groupe United pour 1,22 milliard d’euros.
Le royaume a également cherché à exploiter ses immenses richesses dans l’industrie minière mondiale : en juillet, le Fonds d’investissement public et Ma’aden ont convenu d’acquérir une participation dans la division métaux de base de Vale SA.
Le Fonds d’investissement public saoudien finance des entreprises à l’heure où le royaume se développe dans divers secteurs, du sport au tourisme, à travers une série d’acquisitions très médiatisées et inaccoutumées.
Le fonds a également utilisé Savvy Gaming Group pour dépenser des milliards pour acheter l’organisateur de tournois ESL et éditeur de jeux occasionnels Scooply; ainsi qu’une participation dans le développeur de jeux vidéo Embriser Group.
